Hoofdstuk 5 Spaarrekening Beleggingsleer Siem de Ruijter Jan Van Doorslaer Hoofdstuk 5 Spaarrekening

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Definitie Rekening Rentevergoeding Elk moment opvraagbaar © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Soorten Wettelijk gereglementeerde spaarrekening Hoogrentende spaarrekening Internetspaarrekening © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

Soorten Aanbod bij Belgische banken? © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Veiligheid Beschermingsfonds voor deposito’s en financiële instrumenten 100 000 EUR per titularis Internetspaarrekening onder welke wetgeving valt internetbank? © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Oktober 2008 faillissement aantal IJslandse banken waaronder Kauphting Edge Luxemburgs filiaal Kauphting Edge was actief in België +- 16 000 klanten spaarbedrag 160 mio EUR Juli 2009 overname Kauphting Edge Luxemburg door Britse Blackfisch Capital spaarders kregen hun geld terug © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Veiligheid Kredietrating bank Controle NBB en FSMA www.beschermingsfonds.be http://www.fsma.be/nl/Consumers/Savings%20and%20investments%20and%20insurance/Protection%20of%20deposits.aspx © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Liquiditeit Zeer liquide Grote bedragen: bestellen Homebanking: van spaar- naar zicht © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Return Basisrente – maximaal 1 van de volgende tarieven 3 % Rente die ECB toepast voor basisherfinancieringsleningen Getrouwheidspremie Minstens 1/4de van de geboden basisrente Maximaal de helft van de basisrente Hoeveel kan getrouwheidspremie bedragen bij basisrente van 2,5 %? Minimum : 2,5 % x 1/4de = 0,625 = 0,6 (afronden moet gebeuren naar lagere tiende procent) Maximum: 1,5 % (ervan uitgaande dat de basisherfinancieringsrente van de ECB niet hoger is dan 3 %) © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Bron: www.ECB.int 17/07/12 © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Return Getrouwheidspremie Pas verworven als geld gedurende 12 opeenvolgende maanden op dezelfde spaarrekening belegd blijft sommige banken: 11 maanden Wanneer uitgekeerd? eerstvolgende 31 december uitgekeerd © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Return - oefening Oefening pagina 128 © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Return Verrichtingsdatum datum wanneer men verrichting doet Valutadatum dag waarop gestort tegoed rente begint op te brengen © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Return Voorbeeld Storting: valutadag = verrichtingsdag + 1 kalenderdag Opname: valutadag = verrichtingsdag Jan doet een storting van 1 000 EUR op 10.01.11 en haalt die gelden af op 15.01.11. Voor welke dagen krijgt hij rente? Krijgt rente vanaf maandag 11/01/11 (dag van de storting + 1 kalenderdag) Tot en met 15/01/11 (dag van de afhaling) Dus 5 dagen © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Return www.spaargids.be http://netto.tijd.be/rentegids © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

Fiscaliteit – rekening in België Rente op wettelijk gereglementeerde spaarrekeningen Vrijgesteld tot 1 830 EUR per jaar (2012) Gehuwden en wettelijk samenwonende vrijstelling tot 3 660 EUR voor gemeenschappelijke rekening Rente daarboven: 15 % roerende voorheffing Financiële instelling Bekijkt dat per rekening Houdt dus RV af als intresten op spaarrekening > 1 830 EUR/3 660 EUR Houder van verschillende spaarrekeningen moet bedrag boven 1 830 EUR/3 660 EUR aangeven in aangifte personenbelasting © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

Fiscaliteit – rekening in België Voorbeeld intresten in 2012 Jochen BNP Paribas Fortis: 1 500 EUR intresten KBC: 1 300 EUR intresten Aangifte personenbelasting 1500 EUR + 1300 EUR – 1 830 EUR => 970 EUR aangeven 970 EUR x 15 % roerende voorheffing = 145,50 EUR © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

Fiscaliteit – rekening in België Hoeveel kan men gemiddeld op de spaarrekening laten staan bij een rente van 2,5 %? Antwoord: 70 800 x 2,5 % = 1 770 EUR Hoe berekenen? 1 770 / 0,025 = 70 800 © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

Fiscaliteit – rekening in België Jan wil 10 000 EUR beleggen op 01.01.12 Aanbod: Spaarrekening: 2,50 % (basis + getrouwheidspremie) Kasbon 1 jaar: 2,80 % Voor welk aanbod zou u kiezen? © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

Fiscaliteit – rekening in België Spaarrekening: 1,90 % (basis + getrouwheidspremie) Brutorendement: 10 000 EUR x 1,9 % = 190 EUR 1,9 % Nettorendement: 250 EUR (want vrijstelling RV) Kasbon 1 jaar: 2,15 % Brutorendement: 10 000 EUR x 2,15 % = 215 EUR 2,15 % Nettorendement: 215 EUR – 21 % RV = 215 EUR – 45,15 EUR = 169,85 EUR 1,70 % © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

Fiscaliteit – rekening in het buitenland 2005 Europese spaarrichtlijn Moet ervoor zorgen dat buitenlandse beleggingsopbrengsten worden aangegeven in eigen land Systemen Systeem van informatie-uitwisseling Financiële instelling in buitenland geeft gegevens opbrengsten door aan plaatselijke belastingsadministratie Alle landen hebben voor dit systeem gekozen behalve Luxemburg en Oostenrijk België heeft vanaf 01.01.10 voor dit systeem gekozen Woonstaatheffing 01.07.05-31.12.07: 15 % Sinds 01.01.08: 20 % Vanaf 01.07.11: 35 % © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Kosten Geen Openen en afsluiten: meestal gratis Rekeningverzekering (zie verder) Slapende spaarrekeningen: soms kosten © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Spaarquote Percentage van het beschikbare inkomen dat gezinnen sparen via spaarrekeningen effecten aankoop, bouw en renovatie van onroerend goed België 1995: 20 % 2002: 15,8 % 2008: 12,8 % België op 5de plaats in Europa (2008) Duitsland 17,1 % Oostenrijk: 16,4 % Frankrijk: 15,5 % Italië: 15,1 % © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Spaarquote Verenigd Koninkrijk had in 2008 negatieve spaarquote van 0,3 % Per 100 GBP dat werd verdiend gaf men 100,3 GBP uit © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Financiële buffer Onverwachte grote uitgaven Verwachte grote uitgaven Hoe groot moet die zijn? Leeftijd Gezinssituatie Inkomen Reeds eigenaar van woning www.netto.be/buffer maandelijkse uitgaven x 6 – 12 maanden © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Financiële buffer Opgelet: te grote buffer beleggingsalternatieven die hogere vergoeding opleveren verzekerd voor heel wat gebeurtenissen © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Regel van 72 Steve Mariotti 72 % 𝑏𝑒𝑙𝑒𝑔𝑔𝑖𝑛𝑔 = # jaren dat het duurt om geld te verdubbelen 10 % => 7,2 jaar 2 % => 36 jaar 14.08.1955 Belegging aan 10 %? Spaarrekening aan 2 %? © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

© Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer Rekeningverzekering Invaliditeit of overlijden door ongeval Vaak verdubbelen spaarbedrag (beperkt tot bepaald maximum) Kosten invaliditeit/begrafenis geheel of gedeeltelijk te dekken Premie Relatief laag (3 – 5 EUR) Meerdere rekeningen: kostprijs kan oplopen Opgelet voor slapende rekeningen / lage spaarinleg © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer

Negatief rendement op spaarrekening 𝑁𝑜𝑚𝑖𝑛𝑎𝑙𝑒 𝑟𝑒𝑛𝑡 𝑟 𝑛 =𝑟𝑒ë𝑙𝑒 𝑟𝑒𝑛𝑡𝑒 ( 𝑟 𝑟 )+𝑣𝑒𝑟𝑤𝑎𝑐ℎ𝑡𝑒 𝑖𝑛𝑓𝑙𝑎𝑡𝑖𝑒 ( 𝑖 𝑣 ) rn = rente die banken afficheren Geafficheerde rente BNP Paribas Fortis spaarrekening op 01.01.11: 1 % (basisrente) + 0,25 % (getrouwheidspremie) Federaal Planbureau verwacht voor 2011 inflatie van 2,5 % Bereken de nominale en reële rente © Uitgeverij De Boeck Beleggingsleer