De sector van de Instellingen voor Bedrijfspensioenvoorziening Rapportering over het boekjaar 2012

De sector van de Instellingen voor Bedrijfspensioenvoorziening - Boekjaar 2012 Executive summary 2 31 december 2013Rapportering over het boekjaar 2012

De sector van de IBP's blijft een zeer heterogene sector Balanstotaal (18,59 mia €) is gevoelig gestegen (+ 15,8 %), voornamelijk door de sterke financiële resultaten Aantal deelnemers stijgt fors tot 1,4 mio (+ 57 %) door de komst van twee nieuwe sectorfondsen met een groot aantal deelnemers IBP's beleggen nog altijd voornamelijk in ICB's (aandelen-ICB's en obligaties-ICB's) Overgrote meerderheid van de regelingen bieden één of andere vorm van beloofd rendement. Qua aantal betrokken deelnemers is er wel een groter aandeel DC-plannen door nieuwe IBP's Executive summary 31 december Rapportering over het boekjaar 2012

De sector van de Instellingen voor Bedrijfspensioenvoorziening - Boekjaar 2012 Kerncijfers 31 december Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's: 208 Balanstotaal: 18,6 mia € Technische voorzieningen: 14,8 mia € Aantal deelnemers: 1,4 mio (inclusief dubbeltellingen) Dekkingsgraad KTV + marge: 146 % Dekkingsgraad LTV + marge: 122 % Verhouding LTV/KTV: 120 % 31 december 2013 Sector 5 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Sector Evolutie balanstotaal 6 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Sector Heterogene sector 7 Rapportering over het boekjaar 2012

Sector Evolutie aantal deelnemers 31 december Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Sector Samenstelling deelnemers* 9 Rapportering over het boekjaar 2012 * Dubbeltellingen inbegrepen

31 december 2013 Sector Heterogene sector 86 % van de deelnemers zit in 10 % van de IBP's en 42 % van de IBP's is goed voor slechts 1 % van de deelnemers 10 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Sector Samenstelling portefeuille 11 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Sector Samenstelling ICB's 12 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Sector Samenstelling portefeuille (ICB's uitgesplitst) 13 Rapportering over het boekjaar 2012

Balanstotaal : 8,7 mia € ‐ 47 % van balanstotaal sector Technische voorzieningen : 6,1 mia € ‐ 41 % van technische voorzieningen sector Aantal deelnemers : ‐ 24 % van aantal deelnemers in sector Dekkingsgraad KTV + marge : 174 % Dekkingsgraad LTV + marge : 138 % Verhouding LTV/KTV: 126 % 31 december 2013 Top 10 volgens balanstotaal 14 Rapportering over het boekjaar 2012

Balanstotaal : 15,2 mia € ‐ 82 % van balanstotaal sector Technische voorzieningen : 11,9 mia € ‐ 80 % van technische voorzieningen sector Aantal deelnemers : ‐ 52 % van aantal deelnemers in sector Dekkingsgraad KTV + marge : 150 % Dekkingsgraad LTV + marge : 124 % Verhouding LTV/KTV: 121 % 31 december 2013 Top 50 volgens balanstotaal 15 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Sector Evolutie van de aard van de pensioentoezeggingen *Technische voorzieningen "pensioen en overlijden na pensionering" **Een aantal deelnemers behoren tot meerdere regelingen (eventueel van een verschillend type) 16 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Sector Aantal deelnemers volgens aard en type van regeling Een aantal deelnemers behoren tot meerdere regelingen (eventueel van een verschillend type) 17 Rapportering over het boekjaar 2012

Peer groups in functie van de inrichter ‐ Eerste pijler ‐ Tweede pijler ‐ Sectorfondsen ‐ Multi-werkgeverfondsen ‐ Mono-werkgeverfondsen ‐ Zelfstandigen ‐ Vereffening 31 december 2013 Sector 18 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 5 Balanstotaal : 2,2 mia € Technische voorzieningen : 1,8 mia € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad LTV + marge : 116 % 31 december 2013 Eerste pijler 19 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 203 Balanstotaal : 16 mia € Technische voorzieningen : 13 mia € Aantal deelnemers : 1,4 mio Dekkingsgraad KTV + marge : 145 % Dekkingsgraad LTV + marge : 123 % Verhouding LTV/KTV: 118 % 31 december 2013 Tweede pijler (totaal) 20 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 10 Balanstotaal : 2,5 mia € Technische voorzieningen : 2 mia € Aantal deelnemers : 1 mio Dekkingsgraad KTV + marge : 132 % Dekkingsgraad LTV + marge : 123 % Verhouding LTV/KTV: 107 % 31 december 2013 Tweede pijler: sectorfondsen 21 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 102 Balanstotaal : 9 mia € Technische voorzieningen : 7 mia € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 147 % Dekkingsgraad LTV + marge : 128 % Verhouding LTV/KTV: 116 % 31 december 2013 Tweede pijler: multi-werkgevers 22 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 66 Balanstotaal : 1,7 mia € Technische voorzieningen : 1,4 mia € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 128 % Dekkingsgraad LTV + marge : 115 % Verhouding LTV/KTV: 112 % 31 december 2013 Tweede pijler: mono-werkgevers 23 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 3 Balanstotaal : 1,6 mia € Technische voorzieningen : 1,4 mia € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 171 % Dekkingsgraad LTV + marge : 104 % Verhouding LTV/KTV: 169 % 31 december 2013 Tweede pijler: zelfstandigen 24 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 15 Balanstotaal : 67 mio € Technische voorzieningen : 40 mio € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 153 % Dekkingsgraad LTV + marge : 116 % Verhouding LTV/KTV: 132 % 31 december 2013 Tweede pijler: vereffening 25 Rapportering over het boekjaar 2012

Peer groups in functie van de aard van de pensioentoezegging ‐ IBP's met minstens één plan met één of andere vorm van beloofd rendement  DB  DC + tarief  Cash Balance  Hybride ‐ IBP's met uitsluitend DC-plannen zonder tarief Sector 31 december Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 175 Balanstotaal : 17 mia € Technische voorzieningen : 13,3 mia € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 152 % Dekkingsgraad LTV + marge : 124 % Verhouding LTV/KTV: 122 % 31 december 2013 IBP's met minstens één plan met één of andere vorm van beloofd rendement 27 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 103 Balanstotaal : 8,8 mia € Technische voorzieningen : 6,7 mia € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 152 % Dekkingsgraad LTV + marge : 126 % Verhouding LTV/KTV: 121 % 31 december 2013 IBP's met beloofd rendement: enkel DB 28 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 4 Balanstotaal : 1,5 mia € Technische voorzieningen : 1,4 mia € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 172 % Dekkingsgraad LTV + marge : 104 % Verhouding LTV/KTV: 171 % 31 december 2013 IBP's met beloofd rendement: uitsluitend DC + tarief 29 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 3 Balanstotaal : 368 mio € Technische voorzieningen : 310 mio € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 120 % Dekkingsgraad LTV + marge : 118 % Verhouding LTV/KTV: 101 % 31 december 2013 IBP's met beloofd rendement: uitsluitend Cash Balance 30 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 65 Balanstotaal : 6,4 mia € Technische voorzieningen : 4,9 mia € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 149 % Dekkingsgraad LTV + marge : 128 % Verhouding LTV/KTV: 116 % * Eventueel met ook één of meer DC-plannen 31 december 2013 IBP's met beloofd rendement: hybride* 31 Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 33 Balanstotaal : 1,5 mia € Technische voorzieningen : 1,5 mia € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 101 % Dekkingsgraad LTV + marge : 100 % 31 december 2013 IBP's met uitsluitend DC-plannen zonder tarief 32 Rapportering over het boekjaar 2012

Peer groups in functie van grensoverschrijdende activiteit ‐ IBP's met enkel activiteiten in België ‐ IBP's met ook grensoverschrijdende activiteiten Sector 31 december Rapportering over het boekjaar 2012

Aantal rapporterende IBP's : 10 Balanstotaal : 669 mio € Technische voorzieningen : 637 mio € Aantal deelnemers : Dekkingsgraad KTV + marge : 116 % Dekkingsgraad LTV + marge : 103 % Verhouding LTV/KTV: 113 % 31 december 2013 IBP's met ook grensoverschrijdende activiteiten 34 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Samenhang aantal IBP's - balanstotaal - aantal deelnemers 35 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Peer groups: dekkingsgraad 36 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Prudente waardering LTV 37 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Peer groups: samenstelling portefeuille (1) 38 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Peer groups: samenstelling portefeuille (2) 39 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Samenvattende tabel IBP's 40 Rapportering over het boekjaar 2012

31 december 2013 Balanstotaal IBP's tov groepsverzekeringen, bedrijfsleiderverzekeringen en derde pijler 41 Rapportering over het boekjaar 2012

IBP: Instelling voor bedrijfspensioenvoorziening ICB: Instelling voor collectieve belegging KTV (korte termijn technische voorzieningen): voorzieningen die, op het beschouwde ogenblik, overeenstemmen met de door de aangeslotenen verworven pensioenrechten LTV (lange termijn technische voorzieningen): een niveau van voorzieningen waarbij bovenop de verworven pensioenrechten een veiligheidsbuffer wordt ingebouwd DB: defined benefits (te bereiken doel) DC: defined contributions (vaste bijdragen) Lexicon 31 december Rapportering over het boekjaar 2012