De presentatie wordt gedownload. Even geduld aub

De presentatie wordt gedownload. Even geduld aub

DEBAT ‘Hoe zuiver zijn de investeringen van Belgische banken in goudmijnbouwprojecten’ Clara Moermans en Dustin Jacobus, 13 dec 2012.

Verwante presentaties


Presentatie over: "DEBAT ‘Hoe zuiver zijn de investeringen van Belgische banken in goudmijnbouwprojecten’ Clara Moermans en Dustin Jacobus, 13 dec 2012."— Transcript van de presentatie:

1 DEBAT ‘Hoe zuiver zijn de investeringen van Belgische banken in goudmijnbouwprojecten’ Clara Moermans en Dustin Jacobus, 13 dec 2012

2

3 1.Inleiding tot de goudmijnbouwproblematiek 2. CONGAcase- link Belgische banken

4 Sensibilisatie van de Vlaamse consument over de impact van goudmijnbouw in het Zuiden en de rol van het Noorden Boodschap: 1.Goudconsumptie terugdringen MOGELIJKE OPLOSSINGEN? 1.Recyclage bevorderen 2.Goudconsumptie door Sociaal en ecologisch verantwoorde initiatieven Hoofddoelstelling GOUD:EERLIJK?

5 4 doelen Onderzoek en dialoog Netwerking en vorming Sensibilisatie en educatie Kwaliteitszorg 5 doelgroepen - Industrie: recyclageindustrie en goudverwerkende industrie - Consumenten - Juwelensector - Nationale en internationale politiek - Financiële wereld Partners in het Zuiden doelen en 5 doelgroepen

6 1. Inleiding tot de goudmijnbouwproblematiek

7 Goudmijnbouw problematiek Grootschalige open pit mijnbouw Concessies Heap Leaching Tweede kolonisering Om ter eerst en om ter snelst Hoe wordt goud ontgonnen?

8 Open pit mijnbouw Cerro de Pasco, Peru Open pit mijnbouw

9 SUPER PIT PROYECTO GRAN TAJO CERRO DE PASCO (SUPER PIT). Fuente: Memoria 2007

10

11 MIJNBOUWCONCESSIES Mijnbouwconsessies

12 VervuilingVervuiling: cyanide / kwik

13 Gebruik van water = Waterverbruik

14 Focus op goudmijnbouw Goudmijnbouw is één van de meest vervuilende industrieën ter wereld ( 7 à 10 % van het mondiale energieverbruik komt door mijnbouw.) 1 gouden ring = 20 tot 60 ton mijnafval en > liter zoet water 0=+ Waarom goud als focus?

15 De echte prijs van één kg goud Ontgonnen erts: ton Mijnafval: ton Waterverbruik: liter Broeikasgasuitstoot: 23 ton Kwikproductie: 358 gram Kwikemissie: 27 gram Arseenemissie: 22 gram Cyanideverbruik: 238 kg Bron: GMFS 2010 De echte prijs van één kg goud

16 Impact van goudmijnbouw op het Zuiden -Milieuschade -Watervervuiling -Waterschaartste + verzilting -Gedwongen verhuizen -Slechte arbeidsomstandigheden, kinderarbeid -Militaire repressies -Zware metalen in bloed van de omwonenden -Huid- en haaraandoeningen -Psychische impact op lokale bevolking De impact van goudmijnbouw op het Zuiden

17 Milieuschade Vervuiling: cyanide - kwik Zure waters in de San José mijn, Bolivia

18 Waterschaarste, verzilting

19 Gevolgen fauna en flora

20 Eigenschappen open-pit mijnbouw Plaatselijke bevolking komt in opstand Conflicten escaleren en leiden tot schending van mensenrechten van plaatselijke bevo lking Toename mijnbouwconflicten Argumenten lokale bevolking? Geen inspraak in toekenning mijnbouwconcessies Geen bijdrage aan lokale economische ontwikkeling Bedreiging voor milieu & landbouw: vervuiling waterbronnen, verstoring ecosystemen Ondermijning cultuur lokale gemeenschap Kloof tussen arm & rijk vergroot

21 Schendingen van mensenrechten + protesten van de lokale bevolking

22 2. CONGAcase- link Belgische banken

23 Geen inspraak in toekenning mijnbouwconcessies Mijnen dragen niet bij aan lokale economische ontwikkeling Mijnindustrie vormt bedreiging voor milieu & landbouw: vervuiling waterbronnen, verwoesting ecosystemen Mijnactiviteit ondermijnt cultuur, lokale gemeenschap Mijnbouw vergroot kloof tussen arm & rijk Argumenten lokale bevolking? De CONGACASE: protesten lokale bevolking

24

25 National march Nationale march voor water, Feb 2012

26 Onderzoeksresultaten financiering Conga project FASE 1: Vooronderzoek over mogelijke links met drie in België gezetelde grootbanken en Newmont en Minas Buenaventura. ING, BNP Paribas & KBC bank FASE 2: Onderzoek naar de grootste financierders van Newmont en Buenaventura.

27 Onderzoeksresultaten financiering Conga project Mogelijke financiële betrekkingen: Periode 2007 – 2012 / onderzoek vond plaats in augustus & september 2012  uitgiftebegeleiding van aandelen en obligaties  aandelen en obligaties in bezit van de bank zelf  Bedrijfsleningen en projectfinanciering

28 Onderzoeksresultaten financiering Conga project De grootste financiële stakeholders van Newmont zijn Noord- Amerikaanse investeerders De Belangrijkste spelers: JP Morgan 3.1 % aandelen van Newmont Bookrunner voor een lening van 2.3 miljard € Blackrock 8.1 % aandelen van Newmont % aandelen van Buenaventura Er is geen duidelijkheid of het opgehaalde geld bestemd was voor het Conga project.

29 Onderzoeksresultaten financiering Conga project De grootste aandeelhouder van Compañía de Minas Buenaventura (CMB) is de Peruviaanse Benavides familie die % van de aandelen bezit Voor de rest is er een grote betrokkenheid van pensioenfondsen

30 Onderzoeksresultaten financiering Conga project InvestorCountry % of all shares Value (€ million) Filing date BlackrockUnited States8.341, Mar until 30-Jun-2012 Capital GroupUnited States7.431, Jun-2012 State Street Global AdvisorsUnited States Jun-2012 Van Eck Associates CorporationUnited States Jun-2012 Vanguard Group.United States Jun-2012 J.P. Morgan ChaseUnited States ,730-Jun-2012 Fidelity Management & Research Company United States Jun-2012 Deutsche BankGermany Jun-2012 M & G Investment ManagementEngland Jun-2012 Carmignac GestionFrance Jun-2012 Northern Trust CorporationUnited States Jun-2012 First Eagle Investment Management, part of Arnold and S. Bleichroeder Advisers United States Jun-2012 Norges Bank Investment Management (NBIM) Norway Dec-2011 Total43.637,709.3 SHARE HOLDERS NEWMONT

31 Onderzoeksresultaten financiering Conga project The following banks participated as bookrunners: Citi United States€ million JP Morgan United States€ million Deutsche Bank Securities Corp Germany € 72.4 million HSBC Holdings United Kingdom € 72.4 million Royal Bank of Scotland United Kingdom € 72.4 million Other participants were: BMO Capital Markets, part of Harris Financial Corporation United States € 72.4 million BNP Paribas France € 72.4 million Scotia Capital, part of Bank of Nova Scotia Canada € 72.4 million SMBC Nikko Capital Markets, part of Sumitomo Mitsui Banking Corporation Japan € 72.4 million UBS Investment Bank Switzerland € 72.4 million Australia & New Zealand Banking Group Australia € 46.5 million CIBC World Markets, part of Canadian Imperial Bank of Commerce Canada € 46.5 million Credit Suisse Switzerland € 46.5 million

32 Onderzoeksresultaten financiering Conga project Bank of America Merrill Lynch United States€ 46.5 million Mitsubishi UFJ Japan€ 46.5 million Mizuho Securities Japan€ 46.5 million RBC Capital Markets, part of Royal Bank of Canada Canada€ 46.5 million SG Americas Securities, part of Societe Generale France€ 46.5 million US Bancorp United States€ 46.5 million Mei 2011, Lening toegestaan aan Newmont voor een bedrag van 1.8 miljard euro Bookrunner : JP Morgan Chase Australia & New Zealand Banking Group Australia Banco Bilbao Vizcaya Argentaria Spain Bank of America United States Bank of Tokyo Mitsubishi UFJ Japan Bank of Montreal Canada Bank of Nova Scotia Canada

33 Onderzoeksresultaten financiering Conga project BNP ParibasFrance Canadian Imperial Bank of CommerceCanada CitibankUnited States Commonwealth Bank of AustraliaAustralia Credit SuisseSwitzerland Deutsche BankGermany HSBC BankUnited Kingdom Mizuho Corporate BankJapan Royal Bank of CanadaCanada Royal Bank of ScotlandUnited Kingdom Société GeneraleFrance Sumitomo Mitsui Banking CorporationJapan UBSSwitzerland Westpac Banking CorporationAustralia Woori Investment Bank, part of Woori Finance HoldingsSouth Korea

34 Onderzoeksresultaten financiering Conga project InvestorCountry % of all shares* Value (€ million) Filing date BlackRockUnited States24.542, Dec-2011 until 30-Jun-2012 Compañía Minera Condesa, part of CMB Peru Dec-2011 Fidelity InvestmentsUnited States Apr until 31-Jul-2012 Prima AFPPeru Apr-2011 AFP IntegraPeru Apr-2011 Van Eck Associates CorporationUnited States Jun-2012 AFP HorizontePeru Apr-2011 ProFuturo AFPPeru Apr-2011 Vontobel Asset Management, part of Vontobel Holding Switzerland Jun-2012 Vanguard GroupUnited States Jun-2012 Templeton Asset Management, part of Franklin Resources United States Jun-2012 State Street Global AdvisorsUnited States Jun-2012 Bank of Nova ScotiaCanada Jun-2012 Wells FargoUnited States Jun-2012 Total65.205,324.1 SHARE HOLDERS Minas Buenaventura

35 Onderzoeksresultaten financiering Conga project betrokkenheid BNP Paribas in Newmont (juli 2012)  42.4 miljoen euro aandelenbezit  5.2 miljoen euro aan obligaties  1 van de 17 banken die de uitgiftebegeleiding van converteerbare obligaties ter waarde van 805 miljoen euro voor zich nam. BNP Paribas aandeel goed voor +/ miljoen euro  deel van een 19 banken tellende syndicaat die betrokken was in de uitgave van vastrentende obligaties voor 1.3 miljard euro. BNP Paribas was onderschrijver van obligaties ter waarde van 38.4 miljoen euro.  In 2012 zat BNP Paribas opnieuw in een syndicaat die de uitgave begeleide van vastrentende obligaties voor een bedrag van 1.9 miljard euro. BNP Paribas stond in voor een bedrag van 72.3 miljoen euro.

36 Onderzoeksresultaten financiering Conga project betrokkenheid BNP Paribas in Newmont (juli 2012)  Lening (mei 2011) van 1.8 miljard euro via doorlopend krediet aan bankensyndicaat van 13 banken. BNP Paribas stond in voor 88.5 miljoen euro  1 jaar later vroeg Newmont om het bestaande krediet op te trekken naar 2.3 miljard euro. Dit zorgde er voor dat BNP Paribas ook zijn bijdrage moest opkrikken naar miljoen euro.

37 Onderzoeksresultaten financiering Conga project betrokkenheid ING in Newmont (juli 2012)  ING groep heeft zelf 55.9 miljoen euro aan aandelen in Newmont in hun bezit  ING groep en US dochteronderneming Reliastar bezitten miljoen euro aan obligaties

38 Onderzoeksresultaten financiering Conga project betrokkenheid KBC in Newmont (juli 2012)  KBC groep heeft zelf 4.9 miljoen euro aan aandelen van Newmont in hun bezit  KBC groep bezit 2.9 miljoen euro aan obligaties

39 Communicatie grootbanken op website naar de consument BNP Paribas: Good will projects : “The group wants to take their role for the good of society. With special attention for marginalised areas. There is a BNP Paribas Foundation for philanthropy work with an annual budget from 25 million euro”

40 Communicatie grootbanken op website naar de consument ING: Sustainability contributes to long-term business success, for us and our customers, as it leads to economic development, a healthy environment and consequently a stable society.

41 CSR & SRI policies van grootbanken BNP Paribas: BNP Paribas commits to a sustainable approach, this means : A continuous progress approach that is sustained by constructive dialogue with all individuals and organisations affected by our activities. = > communicatie naar de klanten stemt niet overeen met de realiteit

42 CSR & SRI policies van grootbanken HOE DOEN ZE HET PRACTISCH? Ondertekening charters: Equator principles voor Project financiering UN Global Compact universele principes op gebied van mensenrechten, arbeid, milieu en corruptie Climate principles voor klimaatopwarming CIAN Principles : tegen corruptie in Afrika UN PRI: verantwoord investeren Corporate Climate Communiqués => Greenwashing???

43 CSR & SRI policies van grootbanken HOE DOEN ZE HET PRACTISCH? Deelname aan denktanks die zich richten op milieu en sociale thematiek: EPE: Entreprises pour l'Environnement EDH: Entreprises pour les Droits de l’Homme

44 CSR & SRI policies van grootbanken HOE DOEN ZE HET PRACTISCH? Deelname in een Forum, koepelorganisatie, NGO: IIGCC: rond verantwoord investeren (BNP) RSPO: promotie gebruik duurzame palmolie (BNP) Carbon Disclosure Project (ING)

45 CSR & SRI policies van grootbanken HOE DOEN ZE HET PRACTISCH? BNP Paribas csr commitments / BNP Paribas Our Mission Our responsibility Ondertekend door Baudouin Prot & Jean-Laurent Bonnafé ING ESR policy / ING financial economic crime policy....

46 Veel engagement maar wat is het probleem? Oktober 2002 : 9 internationale grootbanken + IFC (in joint venture met Newmont en Buenaventura) Staan aan de wieg van: CORPORATE CAPTURE???

47 Veel engagement maar wat is het probleem? United Nations Global Compact RvB: BASF - UNILEVER - SAKHALIN ENERGY the China Enterprise Confederation - PETROBRAS CARLSON - Oil and Natural Gas Corp. Ltd … NGO: ethos ( FEBRABAN, VALE, ALCOA … ) CORPORATE CAPTURE???

48 Veel engagement maar wat is het probleem? Climate principles: Francis Sullivan, from HSBC (financieel adviseur conga project) and Chair of The Climate Principles said, “Signatories will incorporate carbon and climate risk into their research activities and investment decisions, engage with clients to understand climate risks and opportunities and develop products and services that support them in managing those risks and exploiting those opportunities.” Bron: global-climate-change-framework/ CORPORATE CAPTURE???

49 Veel engagement maar wat is het probleem? Carbon Disclosure project The Carbon Disclosure Project (CDP) works to transform the way the world does business to prevent dangerous climate change and protect our natural resources. We see a world where capital is efficiently allocated to create long-term prosperity rather than short-term gain at the expense of our environment. Bron: https://www.cdproject.net/en-US/Pages/About-Us.aspxhttps://www.cdproject.net/en-US/Pages/About-Us.aspx Board of trustees: Schroders investment management, Climate Change Capital (=bunge),Rockefeller Philanthropy Advisors, TVM Capital … Bunge Ltd. (BG)Bunge Ltd. (BG), the world’s second-largest oilseed processor, won approval to acquire Climate Change Capital, a London fund manager that manages the world’s largest private-sector carbon fund, after C02 prices slumped to a record. Bron: buys-climate-change-capital-after-c02-prices-plunge-1-.htmlhttp://www.bloomberg.com/news/ /bunge- buys-climate-change-capital-after-c02-prices-plunge-1-.html Corporate capture???

50 Veel engagement maar wat is het probleem? Corporate climates communiqués The Corporate Climate Communiqués have been developed by The Prince of Wales’s Corporate Leaders Group on Climate Change (CLG). The CLG brings together business leaders from major UK, EU and international companies who believe that there is an urgent need to develop new and longer term policies for tackling climate change.The Prince of Wales’s Corporate Leaders Group on Climate Change (CLG). Bron: Contributions: IETA RvB : Shell, Rio Tinto, Chevron, BP, Loyds… EU CLG : Deutsche telekom, Coca Cola, Philips, Vodafone, Shell… WBCSD RvB: Bank of America, Toshiba, Unilever, Duke Energy, Shell, … Corporate capture???

51 Veel engagement maar wat is het probleem? The EU CLG Mission: "To communicate the support of business for the European Union to move to a low carbon society and low climate risk economy, and to work in partnership with the institutions of the EU to make this a practical reality.“ Bron: Corporate-Leaders-Group-on-Climate-Change/EU-CLG.aspxhttp://www.cpsl.cam.ac.uk/Business-Platforms/The-Prince-of-Wales- Corporate-Leaders-Group-on-Climate-Change/EU-CLG.aspx Corporate capture???

52 Besluit - Zonder achtergrondkennis moeilijk om deze engagementen te achterhalen. - Consumenten zijn gevoelig aan ecologische en duurzaamheidscriteria: banken spelen er op in via communicatie naar de consument, maar passen dit niet toe in de praktijk. = > Nood aan kritische blik als consument = > Nood aan correcte/transparante informatie vanuit de banken = > Nood aan (inter)nationale onafhankelijke externe controle-organen op dit soort communicatie + drukkingsmiddel = > Nood aan alternatieven voor beleggingen / investeringen

53

54 Mogelijk dankzij…


Download ppt "DEBAT ‘Hoe zuiver zijn de investeringen van Belgische banken in goudmijnbouwprojecten’ Clara Moermans en Dustin Jacobus, 13 dec 2012."

Verwante presentaties


Ads door Google